Calculadora de juros compostos com inflação e taxas

Name: Calculadora de juros compostos
Author: Richard Injante

Quanto cresce o seu dinheiro com aportes mensais, e quanto vale de verdade depois de descontar a inflação e as taxas.

Conteúdo revisto por Richard Injante Editado por SolucionesAhora.com Atualizado em 08/10/2026 Como verificamos

Dados da calculadora

Escreva os seus dados, ou clique em «Ver exemplo» para ver como funciona.
Se o seu caso é especial, abra «Opções avançadas».
Leia o resultado e, abaixo, o que significa e como foi calculado.

Capital inicial

O dinheiro com que começa. Pode ser zero se só for fazer aportes periódicos.

Juro ou rentabilidade anual %

A rentabilidade nominal anual esperada, antes de taxas e inflação. Para uma conta remunerada, a taxa nominal; para um investimento, uma estimativa prudente a longo prazo, não a do melhor ano.

Anos

Quanto tempo deixa o dinheiro crescer. Os juros compostos dão os maiores resultados em prazos longos: metade do crescimento chega nos últimos anos.

Capitalização

De quanto em quanto os juros entram no capital. Quanto mais frequente, um pouco mais de rentabilidade efetiva; a diferença entre mensal e diária é pequena.

Aporte em cada período (opcional)

O que acrescenta no fim de cada período de capitalização (com capitalização mensal, o que poupa por mês). É o que mais pesa no resultado final a longo prazo.

Opcional

Opções avançadas

Inflação anual esperada (opcional) %

A subida anual de preços que espera. Serve para ver quanto valerá o resultado em dinheiro de hoje: o mesmo capital compra menos com o passar dos anos. Como referência a longo prazo, muitos bancos centrais apontam para cerca de 2 %.

Opcional

Taxa anual do produto (opcional) %

O que cobra a cada ano o fundo ou o gestor, em % do capital. Subtrai-se da rentabilidade. Uma diferença de 1 % ao ano parece pequena, mas em 30 anos come entre 18 % e 25 % do resultado, conforme haja ou não aportes.

Taxa de administração ou despesas correntes

Ver o resultado

Resultados

Capital final125.510,22

Juros gerados67.510,22

Total aportado por você58.000

Multiplicador do dinheiro2,164

Valor em dinheiro de hoje125.510,22

Rentabilidade real anual6 %

Rentabilidade efetiva anual6,168 %

Anos para dobrar o dinheiro11,6

Evolução ano a ano
Ano	Aportado	Juros acumulados	Saldo	Saldo em dinheiro de hoje
1	12.400	683,89	13.083,89	13.083,89
2	14.800	1.557,99	16.357,99	16.357,99
3	17.200	2.634,03	19.834,03	19.834,03
4	19.600	3.924,46	23.524,46	23.524,46
5	22.000	5.442,51	27.442,51	27.442,51
6	24.400	7.202,21	31.602,21	31.602,21
7	26.800	9.218,48	36.018,48	36.018,48
8	29.200	11.507,14	40.707,14	40.707,14
9	31.600	14.084,97	45.684,97	45.684,97
10	34.000	16.969,84	50.969,84	50.969,84
11	36.400	20.180,66	56.580,66	56.580,66
12	38.800	23.737,54	62.537,54	62.537,54
13	41.200	27.661,83	68.861,83	68.861,83
14	43.600	31.976,19	75.576,19	75.576,19
15	46.000	36.704,68	82.704,68	82.704,68
16	48.400	41.872,83	90.272,83	90.272,83
17	50.800	47.507,78	98.307,78	98.307,78
18	53.200	53.638,3	106.838,3	106.838,3
19	55.600	60.294,96	115.894,96	115.894,96
20	58.000	67.510,22	125.510,22	125.510,22

Ver o cálculo passo a passo

Rentabilidade efetiva anual = 6,168 %
Rentabilidade real anual = 6 %

Grátis e sem registo! E se aprendesse a fazê-lo sem calculadora? Um jogo de cinco minutos com desafios, vidas e pontos. Percebe-se mesmo com preguiça.

Em resumo

O que calcula: Quanto cresce o seu dinheiro com aportes mensais, e quanto vale de verdade depois de descontar a inflação e as taxas.
Fórmula aplicada: Rentabilidade líquida = rentabilidade − taxa anual
Exemplo: Exemplo 1. Capital e aportes durante 20 anos.

Calculadora de juros compostos

Os juros compostos são o que acontece quando os juros também geram juros: o dinheiro cresce cada vez mais depressa. Mas há duas coisas que quase todas as calculadoras ignoram e que mudam muito o resultado: a inflação, que reduz o que o dinheiro compra, e as taxas, que levam uma parte da rentabilidade a cada ano.

Escreva o capital, a rentabilidade, os anos e o aporte periódico; nas opções avançadas, acrescente a inflação esperada e a taxa anual. Obterá o valor final, quanto vale em dinheiro de hoje, a rentabilidade real e um gráfico com o aportado, o saldo e o seu valor real. Tudo no seu navegador.

Como funciona

Em cada período de capitalização soma-se ao saldo o juro do período e acrescenta-se o aporte. Com capitalização mensal, todo mês o saldo multiplica-se por (1 + taxa anual / 12) e depois soma-se o aportado.

A taxa anual subtrai-se da rentabilidade antes de calcular. A inflação desconta-se no fim: o saldo de cada ano divide-se por (1 + inflação) elevado a esse número de anos, e assim obtém-se o seu valor em dinheiro de hoje. A rentabilidade real é o crescimento anual do poder de compra: (1 + rentabilidade líquida) ÷ (1 + inflação) − 1.

Fórmula

Rentabilidade líquida = rentabilidade − taxa anual
Valor final = C · (1 + i)^n + A · ((1 + i)^n − 1) / i com i = rentabilidade líquida / períodos por ano e n = períodos totais
Valor em dinheiro de hoje = valor final ÷ (1 + inflação)^anos
Rentabilidade real = (1 + rentabilidade líquida) ÷ (1 + inflação) − 1
Rentabilidade efetiva anual = (1 + i)^períodos − 1
Anos para dobrar = ln 2 ÷ ln(1 + rentabilidade efetiva) (regra dos 72: 72 ÷ rentabilidade em %)

Exemplo resolvido

Exemplo 1. Capital e aportes durante 20 anos.
Com R$ 10 000 de partida e R$ 200 por mês durante 20 anos a 6 % com capitalização mensal, o valor final é de R$ 125 510. Aportou R$ 58 000 e os juros geram R$ 67 510: o seu dinheiro multiplica-se por 2,16. Com esta rentabilidade dobra a cada 11,6 anos.

Exemplo 2. Descontando a inflação.
O mesmo caso com uma inflação de 2,5 % ao ano: os R$ 125 510 do final valerão, em dinheiro de hoje, R$ 76 595. A rentabilidade real não é de 6 % mas de 3,41 % ao ano. É o número com que convém planejar.

Exemplo 3. O efeito de uma taxa.
Se além disso o fundo cobra 0,6 % ao ano, o valor final desce para R$ 115 489 (R$ 10 021 a menos) e, em dinheiro de hoje, para R$ 70 480. A rentabilidade real cai para 2,83 %. Uma taxa que parece pequena come quase 8 % do resultado em 20 anos.

Exemplo 4. Sem aportes.
R$ 5 000 a 4 % com capitalização anual durante 15 anos: R$ 9 004,72. Quase dobram sem fazer nada; é o efeito do tempo.

Explicação

O que são os juros compostos

Nos juros simples só o capital inicial gera juros. Nos compostos, os juros somam-se ao capital e começam a gerar juros por sua vez. O resultado é um crescimento exponencial: lento no início e cada vez mais rápido. Por isso o tempo e a constância pesam mais do que a rentabilidade exata.

Por que importa a inflação

Um capital de R$ 100 000 dentro de 30 anos não compra o mesmo que hoje. Se os preços sobem 2,5 % ao ano, esses R$ 100 000 valerão cerca de R$ 48 000 em dinheiro de hoje. Planejar com números nominais dá uma falsa sensação de segurança: o que conta é a rentabilidade real, que se calcula descontando a inflação.

Por que importam as taxas

As taxas cobram-se todo ano sobre todo o capital, não só sobre os ganhos, e também se acumulam de forma composta. Uma diferença de 1 % ao ano entre dois fundos com a mesma rentabilidade bruta pode significar entre 18 % e 25 % do valor final após 30 anos.

A regra dos 72

Dividir 72 pela rentabilidade anual (em %) dá uma estimativa dos anos que o dinheiro leva a dobrar: a 6 %, cerca de 12 anos; a 3 %, cerca de 24. É uma aproximação; a calculadora dá o cálculo exato.

Erros frequentes

Usar a rentabilidade do melhor período como se fosse a esperada.
Ignorar a inflação e as taxas.
Começar tarde: um ano de atraso no início custa muito mais do que um no fim.
Interromper os aportes nas quedas do mercado.
Confundir juro nominal com efetivo.

Limites desta calculadora

Supõe uma rentabilidade constante todo ano. Um investimento real flutua, e o resultado depende também da ordem dos anos bons e maus.
Os aportes fazem-se no fim de cada período e mantêm-se iguais; não sobem com a inflação.
Não inclui impostos sobre os ganhos.
As taxas subtraem-se da rentabilidade anual; não modela taxas de entrada ou saída.
Admite até 100 anos.

Aviso

O resultado é uma projeção com os pressupostos que informa, não uma promessa de rentabilidade nem assessoria financeira.

Perguntas frequentes

O que são juros compostos?

É o juro calculado sobre o capital inicial mais os juros já acumulados. Faz o dinheiro crescer de forma exponencial em vez de linear.

Como se calculam os juros compostos com aportes mensais?

Em cada período soma-se ao saldo o juro e acrescenta-se o aporte. A fórmula fechada é C·(1+i)^n + A·((1+i)^n − 1)/i, e a calculadora aplica-a por si.

O que é a rentabilidade real?

A rentabilidade depois de descontar a inflação (e, aqui, as taxas): mede quanto cresce o seu poder de compra, não só o número da sua conta.

Quanto afeta a taxa de um fundo?

Mais do que parece: cobra-se a cada ano sobre todo o capital. Com 0,6 % ao ano em 20 anos, o resultado do exemplo desce 8 %; com 1,5 %, muito mais.

O que é a regra dos 72?

Um atalho para estimar quantos anos o dinheiro leva a dobrar: 72 dividido pela rentabilidade anual em %. A 6 % são cerca de 12 anos.

Que frequência de capitalização devo escolher?

A que use a sua conta ou produto. Quanto mais frequente, um pouco maior a rentabilidade efetiva, mas a diferença entre mensal e diária é mínima.

Posso usá-la para uma dívida?

Sim: o mesmo cálculo mostra quanto cresce uma dívida que não se paga. Para empréstimos com parcela fixa, use a calculadora de empréstimo.

Os meus dados são enviados a um servidor?

Não. O cálculo faz-se no seu navegador.

Fontes e referências

A fórmula desta calculadora não é invenção nossa. Estas são as fontes de onde vem, em formato APA 7, caso queira ir ao original ou citá-las num trabalho.

Brealey, R. A., Myers, S. C., & Allen, F. (2020). Principles of corporate finance (13.ª ed.). McGraw-Hill Education. O valor futuro com juros compostos e aportes periódicos (anuidades).
Fisher, I. (1930). The theory of interest. Macmillan. A relação entre taxa nominal, inflação e taxa real usada para calcular a rentabilidade real.

Quer calcular outra coisa?

Estas ferramentas costumam ser usadas junto com esta calculadora.